Telecom Italia torna sul mercato obbligazionari con l’emissione, conclusa ieri, di un prestito obbligazionario a tasso fisso per 1 miliardo, destinata ad investitori istituzionali, con scadenza 19 luglio 2023. L’operazione si inserisce nel processo di ottimizzazione e rifinanziamento del debito in scadenza.
La qualità e l’ammontare degli ordini raccolti, pari a oltre 2,5 miliardi, hanno consentito di prezzare l’emissione con un rendimento inferiore rispetto a quanto inizialmente indicato al mercato, fissando la cedola al 2,5%, la più bassa di sempre tra i bond in euro non convertibili emessi dal gruppo. Una prima indicazione di rendimento infatti era stata fornita tra 255 e 260 punti base.
Il prezzo di emissione è stato fissato in 99,288% ed il rendimento effettivo a scadenza è pari al 2,622%, corrispondente ad un premio di 237 punti base sopra il midswap, risultando largamente inferiore al costo medio del debito del gruppo, che a fine settembre 2016 si attestava al 5,1per cento
I titoli emessi saranno quotati presso la Borsa del Lussemburgo.
