Integrae Sim ha confermato la raccomandazione ‘buy’ su Assiteca, alzando il target price da 3 euro a 3,25 euro. Una valutazione che incorpora un potenziale upside del 39% rispetto al prezzo di chiusura di ieri, pari a 2,34 euro.
Assiteca ha chiuso l’esercizio 2018/19 con ricavi lordi ed Ebitda saliti rispettivamente a 70,8 milioni (+5% a/a) e 11 milioni (+11,4% rispetto al 2017/18), mentre l’utile netto di gruppo è cresciuto a 5,4 milioni (+18,2% su base annua).
L’aggiornamento tiene conto anche della recente operazione che ha visto il fondo Tikehau Capital entrare nel capitale di Assiteca investendo 25 milioni, pari al 23,43% del capitale, tramite la sottoscrizione di un aumento di capitale riservato al prezzo di 2,5 euro per azione, oltre che dell’acquisizione di Assita.
Le stime degli analisti della Sim indicano ricavi per 84,6 milioni al 30 giugno 2022 (Cagr 2019-22 pari al 6,2%), un Ebitda di 13,6 milioni (Cagr 2019-22 del 7,2%) e un utile netto di gruppo pari a 7,8 milioni (Cagr 2019-22 13,1%).
