TIM ha lanciato un bond in euro di importo “benchmark” (con durata 5 anni), autorizzato con delibera del Cda dello scorso 10 maggio. Il pricing sarà determinato al completamento del book–building e verrà comunicato al mercato una volta disponibile.
Il collocamento è previsto presso il mercato Euro MTF della Borsa di Lussemburgo e si attende che le agenzie di rating Moody’s, S&P e Fitch attribuiscano ai titoli un rating in linea con quello di TIM (B1, B+ e BB-).
Nell’ambito dell’operazione, TIM avvierà due offerte di acquisto totale o parziale di prestiti obbligazionari per cassa, per un ammontare massimo complessivo non superiore al valore nominale complessivo delle emissioni.
Nello specifico l’offerta di acquisto è rivolta al prestito obbligazionario “EUR 750,000,000 3.625 per cent Fixed Rate Notes due 19 January 2024” e al “EUR 1,250,000,000 4.000 per cent Fixed Rate Notes due 11 April 2024”. Le offerte sono soggette a una serie di condizioni, fra cui il settlement dell’emissione dei Titoli.
L’importo finale delle obbligazioni acquistate sarà determinato da parte di TIM al termine dei relativi periodi di offerta, come ulteriormente descritto nel Tender Offer Memorandum. TIM si riserva il diritto, a sua unica discrezione, di aumentare o diminuire l’ammontare massimo complessivo nominale delle offerte.
